Aurubis Aktie (DE0006766504)

Die Lieferketten bleiben die Achillesferse der deutschen Wirtschaft. Reihum senkten zuletzt Wirtschaftsinstitute und Research-Anbieter ihre Wachstumsprognosen für das deutsche Bruttoinlandsprodukt.

Unser Derivate-Depot hat auf Wochensicht 2,7% an Wert eingebüßt. Die Performance seit dem Jahreswechsel beträgt damit jetzt plus 9,3%. Seit dem Start unserer Depot-Strategie im Januar 2019 liegen wir mit 24,1% im Plus. Gegen den negativen Trend konnten sich nur die Trades auf K+S (+10,6%) und Nemetschek (+6,4%) klar positiv entwickeln.

Wie gestern in unserem kostenlosen Vorab-Service (Anmeldung per Mail an derivate@platow.de) bereits avisiert, nehmen wir heute eine Veränderung in unserem Musterdepot von PLATOW Derivate vor. Konkret geht es dabei um die Aktien-Momentum-Strategie.

Während Eckert & Ziegler an der Spitze unseres Relative Stärke-Rankings den ohnehin schon recht großen Vorsprung noch weiter ausgebaut hat und HelloFresh aus den Top-20 geflogen ist, hat sich Aurubis in letzter Minute vor dem Rauswurf aus dem Depot retten können. Am Ende reichte es exakt zu Platz 20. Im Laufe des heutigen Tages rutsche die Aktie dann schon wieder auf den 22. Rang ab. Entscheidend für den Verbleib im Derivate-Depot ist allerdings erst das Ranking am kommenden Dienstagabend.

Seit nunmehr 18 Monaten verfolgen wir bei PLATOW Derivate eine regelbasierte Depotstrategie, von der wir uns mittel- bis langfristig eine überdurchschnittlich gute Performance versprechen. Mit einem Zuwachs von bislang gut 24% liegen wir zwar etwas unterhalb der in den Backtests erzielten Werte, sind mit dem bisherigen Verlauf aber dennoch zufrieden. Zumal das Ergebnis noch deutlich (!) besser aussehen würden, wenn wir nicht einen nachweislich extrem erfolgreichen Trade bei der DAX-Turbo Long-Strategie verpasst hätten.

Mit dem Rückenwind steigender Rohstoffpreise nimmt Aurubis das Allzeithoch bei 86,80 Euro aus dem Jahr 2018 ins Visier.

Die Aktie von Eckert & Ziegler zieht an der Spitze unseres Relative Stärke-Rankings weiterhin einsam seine Kreise. Mit großem Abstand vor den Verfolgern konnte die Führungsposition auch in dieser Woche eindrucksvoll verteidigt werden. Auf den Folgeplätzen hat sich K+S durch seine zumindest bis Montagabend sehr starke Performance weiter nach oben geschoben. Die Aktie der Deutsche Wohnen wäre auf Rang acht in dieser Woche normalerweise der erste Kandidat für eine Depotaufnahme gewesen. Die anstehende Übernahme durch Vonovia lässt die Aktie jedoch aus der Wertung fallen, wodurch dann Aurubis Einzug in unser Portfolio gehalten hat.

Bei der Aktien-Momentum-Strategie gab es auch in dieser Woche wieder eine Anpassung der Depot-Zusammensetzung. Zum entscheidenden Stichtag gestern Abend war die Aktie von Porsche (Platz 27) aus den Top-20 unseres Relative Stärke-Rankings gefallen. Damit musste nach Daimler und Volkswagen in der vergangenen Woche nun auch der letzte Auto-Trade in unserem Portfolio aufgelöst werden.

Wie gestern in unserem kostenlosen Vorab-Service (Anmeldung per Mail an derivate@platow.de) bereits avisiert, nehmen wir heute eine Veränderung in unserem Musterdepot von PLATOW Derivate vor. Konkret geht es dabei um die Aktien-Momentum-Strategie.

Die Hj.-Zahlen von Aurubis (per 31.3.) spiegeln den Rohstoffboom der sich erholenden Weltwirtschaft wider. Das operative Ergebnis vor Steuern verdoppelte sich auf 185 Mio. (Vj.: 91 Mio.) Euro und hat damit schon deutlich mehr als die Hälfte des Weges zum von CEO Roland Harings bestätigten Jahresziel von 270 Mio. bis 330 Mio. Euro zurückgelegt.

Wenn Aurubis am Mittwoch (9.12.) Jahreszahlen (Gj. per 30.9.) präsentiert, rechnen wir mit einer positiven Überraschung. Angesichts einer besser laufenden globalen Konjunktur hat sich nämlich der Kupferpreis im Schlussquartal der Hamburger auf den höchsten Stand seit 2018 geschwungen.

Die deutsche Stahlbranche befindet sich nicht erst seit Covid-19 in einer Krise. Seit etlichen Jahren stehen die Konzerne im harten Wettbewerb mit asiatischen Unternehmen. China hat sich zum dominanten Player aufgeschwungen, der mehr als 60% der weltweiten Produktionsmenge von 1,9 Mrd. Tonnen liefert. Hinzu kommt, dass Stahl bei Anwendern wie dem Automobilbau durch leichtere Werkstoffe ersetzt wird. Entsprechend müssen sich auch die deutschen Konzerne etwas einfallen lassen, um bestehen zu können.

Der Aufenthalt von HelloFresh im PLATOW Derivate-Depot ist vorerst beendet. Insgesamt 60 Handelstage, und damit so lange wie keine andere in diesem Jahr verkaufte Position, hatte sich der Turbo Call der Societe Generale auf die Aktie in unserem Musterdepot gehalten.

Heute nehmen wir weitere Veränderungen in unserem Musterdepot vor. Konkret geht es dabei um die Aktien-Momentum-Strategie.

Der erst in der Vorwoche eröffnete Long-Trade auf Varta liegt schon jetzt deutlich im Plus. Durch den anhaltenden Höhenflug hat die Aktie des Batterie-Spezialisten nun auch die Spitzenposition in unserem Relative Stärke-Ranking übernommen. Bei HelloFresh kam es trotz guter Zahlen zu Gewinnmitnahmen. Aurubis profitiert von positiven Analysten-Einschätzungen nach Vorlage des Zahlenwerks.

Mit einer besseren Metallgewinnung und höheren Edelmetallpreisen hat sich Aurubis im Q3 (Gj. per 30.9.) gut geschlagen. So berichtete der Kupferproduzent am Dienstag (11.8.) zwar über einen leichten Umsatzrückgang von 4,6% auf rd. 2,9 Mrd. Euro, der operative Gewinn vor Steuern (EBT) kletterte jedoch um 90,9% auf 42 Mio. Euro.

Mit einem fulminanten Kurssprung hat sich die Performance unseres Derivate-Depots in den vergangenen Tagen weiter verbessert. Auf Wochensicht ging es hier um 6,6% nach oben.